Noticias sobre Hipotecaria

BBVA y Caja Madrid no alcanzan un acuerdo para culminar el traspaso de la hipotecaria mexicana Su Casita. En un reciente comunicado remitido a la Bolsa Mexicana de Valores, las partes informaban haber acordado “dar por terminadas las negociaciones que venían llevando a cabo para realizar una posible operación estratégica”. Bancomer, filial de BBVA en el país, había mostrado interés en alcanzar un acuerdo con esta entidad aunque no presentó ninguna oferta formal. Entre tanto, Su Casita asegura que la empresa “está analizando otras alternativas” y tiene previsto convocar a sus acreedores para informarles sobre los pasos a seguir en relación a su deuda. Caja Madrid ha reconocido su interés en vender la participación que ostenta en la entidad. En su último informe anual, admite que “las mayores dificultades de las sociedades hipotecarias para acceder a financiación han condicionado la evolución del Grupo Su Casita” en 2009. La filial anotó al cierre del pasado ejercicio unas pérdidas de 154,6 millones de pesos (9,33 millones de euros). Casi la misma sangría que el año precedente, según la memoria de la hipotecaria. La hipotecaria tampoco logra remontar el vuelo este año. Al cierre del primer semestre perdía 41,9 millones de euros, el doble que un año atrás.

Fuente: Cinco Días

cambio hipoteca

En el primer semestre de año el índice de morosidad del crédito hipotecario para adquisición de vivienda se elevó hasta el 0,506%, frente al 0,462% del trimestre anterior y el 0,381% registrada un año antes, según datos de la Asociación Hipotecaria Española (AHE). Esta cifra, la mayor en más de cinco años, sube al 0,510% en el caso de la adquisición de vivienda sin garantía real y hasta el 0,794% en los préstamos para rehabilitación de inmuebles. En conjunto, la morosidad para el total del crédito de los hogares (hipotecario y personal) se situó en el 0,862%. En el caso del crédito a empresas inmobiliarias, la dudosidad continúa en mínimos históricos, aunque ha mostrado un suave repunte (del 0,286% de marzo al 0,381% de junio). A pesar de estos datos, se comenta que la calidad del crédito, y especialmente el hipotecario, sigue siendo buena. Sin embargo, la AHE advierte que en los próximos meses esta ratio seguirá al alza, mientras que las subidas de los tipos de interés se vayan trasladando a las carteras hipotecarias, incrementando la cuota mensual que pagan las familias.

La Asociación hace hincapié en que España es más vulnerable que otros países europeos a los cambios de la política monetaria debido a que la práctica totalidad de las hipotecas que se contratan son a tipos variables. Por ello, considera fundamental que la nueva Ley Hipotecaria sea efectiva a la hora de fomentar la contratación de préstamosa tipos fijos y facilite el cambio de condiciones de préstamos ya contratados. Según las conclusiones del informe Economic Watch publicado por el BBVA, en el que se explica que la combinación de dos factores: el cambio de ciclo de la economía española y la perspectiva de una subida de tipos de interés “podría producir un repunte sobre las tasas de mora españolas”, aunque matiza que por ahora no se aprecia. El Servicio de Estudios del BBVA descarta que se produzca un deterioro tan acusado como en Estados Unidos y considera que los créditos de mala calidad españoles, comprables con las subprime estadounidenses, son poco relevantes para el conjunto del sistema, a pesar de que este tipo de productos haya mostrado crecimientos acusados en los últimos tiempos. Asimismo se incluyen datos referentes a los créditos dudosos de las cajas de ahorros con las promotoras, indicando que hasta julio superaban los 626 millones de euros, lo que supone el 70% de los impagos del sector con bancos, cajas y cooperativas. Los bancos, por su parte, han aflorado 200 millones y las cooperativas en torno a 68 millones.

Por otro lado, la deuda hipotecaria de las familias españolas registró hasta julio una nueva cifra récord: 624.797 millones de euros, pero su ritmo de crecimiento (17%) siguió la senda de desaceleración iniciada en 2006 y creció al menor ritmo de los últimos cinco años, según datos del Banco de España. Las familias destinaron a compra de vivienda en el segundo trimestre de este año el 44,8% de su renta bruta disponible, casi dos puntos más que al cierre de 2006. Descontando la deducción en el IRPF, el porcentaje se situó en el 36%.

Fuente: El Nuevo Lunes

Artículo firmado por el periodista Fernando Cortés, quien a raíz de conocerse los últimos datos sobre los precios de la vivienda dados por el Ministerio, comenta el supuesto de que teniendo en cuenta que el precio medio de una vivienda de cien metros cuadrados es de 206.100 euros (“si el lector conoce alguna, avíseme, por favor”) y que para su adquisición un comprador pide una hipoteca por esa cantidad a 25 años. Aplicando a ese préstamo un interés de euribor más 0,25% (“avísenme también si lo encuentran) pagará una cota de 1.205 euros. Transcurridos los 25 años, y siempre que la referencia hipotecaria no varíe, habrá desembolsado 361.500 euros: “Es decir, un 75% más que el importe inicial” y añade que “se puede ser un poco más dramático, si pensamos que a principios de los noventa los tipos estaban en el 12%. Con esa tasa, el comprador de nuestro ejemplo, habría pagado 651.300 euros al final del crédito. Un 216% más que el precio de partida”. Concluye, diciendo que “ahora, querido lector, póngase la mano en el corazón y responda esta pregunta: ¿le parece una buena idea que baje el precio de la vivienda?.

(ABC. Página 42. 4 medias columnas).

Artículo que recoge las conclusiones del informe de la Asociación Hipotecaria Española (AHE), en el que se señala que en términos relativos, el incremento de la cuota inicial con respecto al pasado año es del 14%. Según los últimos datos del mercado, el coste medio de amortización anual en los préstamos contratados durante los nueve primeros meses de 2007 ha sido de 9.926 euros, un valor que supera en moneda corriente, en más de 1.200 euros al dato del ejercicio anterior. El coste actual de amortización de la práctica totalidad de los préstamos hipotecarios que se revisen en octubre y utilicen el euribor como índice de referencia se verá respecto a 2006. El coste medio de amortización actual de la deuda hipotecaria para los préstamos estándar contratados antes de 2002 sigue siendo, para la práctica totalidad, inferior al coste inicial en el momento de la contratación.

Así, se destaca que los préstamos firmados antes de ese año – exceptuando algunos de 1999- y que se revisen este mes, seguirán manteniendo costes brutos de amortización inferiores a los que soportaron el primer año de vida. En el caso de los contratados entre 2002 y 2006, y puntualmente algunos de 1999, que se revisen este mes utilizando el euribor como índice de referencia verán, por el contrario, aumentar el coste actual de amortización en relación con el del primer año, con variaciones anuales medias positivas que pueden superar los 1.800 euros. La AHE señala que la evolución actual de la deuda puede generar tensiones en el segmento de compradores que, habiendo contratado sus préstamos con posterioridad a 2002, hayan apurado el plazo de vencimiento final y el porcentaje de financiación contratado.

Se incluyen también las proyecciones en el supuesto de que a medio o largo plazo los índices de referencia habituales se situasen en los niveles máximos alcanzados en la Unión Monetaria Europea (6,390%). La Asociación señala que la evolución al alza el coste inicial del servicio de la deuda hipotecaria iniciada en el año 2000 hasta alcanzar los niveles máximos durante 2007 ha sido consecuencia, casi exclusiva, del fuerte aumento del precio de las viviendas, que ha incrementado progresivamente el umbral de acceso y está desplazando del mercado a segmentos de demanda real.

(Expansión. Suplemento Inmobiliario. Página 44. 3 medias columnas).

Una eventual “sobrerreacción” del consumidor a la avalancha informativa tras la crisis de las hipotecas parece ser la causa del recorte en el Indicador de Confianza del Consumidor elaborado por el Instituto de Crédito Oficial (ICO), que cayó 6,3 puntos en septiembre respecto al mes anterior, situándose en el nivel mínimo de la serie histórica: 80,2 puntos, después de haber empeorado la opinión de los consumidores sobre la evolución de la economía nacional, la familiar y el empleo en los últimos seis meses. A pesar de que el índice registra la quinta caída consecutiva, los efectos de la crisis hipotecaria estadounidense habrían sido sólo financieros y con escaso impacto en la economía real, si bien habrá que esperar al dato de octubre para verificar si se confirma la tendencia descendente del indicador. El informe del ICO avanza que el descenso de septiembre “parece anticipar que continuará la gradual desaceleración del consumo privado y, por consiguiente, del crecimiento del producto interior bruto (PIB) en los próximos trimestres”. Información incluida en Expansión, El Economista, ABC, El Mundo, La Razón y brevemente en La Vanguardia.

(La Gaceta. Página 40. 5 medias columnas).

Artículo en el cual se comenta que los principales empresarios y políticos españoles coinciden estos días en “quitar hierro” a la crisis financiera que azota los mercados internacionales. Ayer se sumó a la lista de quienes defienden la salud de la economía española Enrique García Candelas, máximo responsable de la red española de Santander, quien insistió que España seguirá creciendo por encima del promedio europeo y que los sectores inmobiliario y de la construcción se encuentran en una fase de desaceleración suave. Para el sector financiero, García Candelas aseguró que la desaceleración hipotecaria se verá compensada por la mayor demanda del crédito empresarial y del consumo. Santander anunció ayer que ganará, como mínimo, un 15% más en 2008 y 2009 (a partir de los 8.000 millones de euros previstos para el presente ejercicio), pese al cambio de ciclo. El primer banco español reconoce que se ha acabado el periodo de la ‘vacas gordas’, pero considera que su estrategia de eficacia y diversificación le permitirá crecer más que los competidores. Información destacada también en Cinco Días, El Economista, La Gaceta, El Mundo, El País y ABC.

(Expansión. Página 24. 4 medias columnas).